Diverzifikácia portfólia: Ako znížiť investičné riziko?

Správna diverzifikácia portfólia môže zvýšiť stabilitu a potenciálne zvýšiť výnosy z investícií. V tomto článku sa budeme zaoberať tým, prečo je diverzifikácia dôležitá a aké konkrétne kroky vedú k jej dosiahnutiu.

Objavte výhody a nevýhody diverzifikácie. Ak hľadáte brokera so širokou ponukou investičných produktov, kliknite sem.

Čo je to diverzifikácia portfólia?

Cieľom diverzifikácie je rozložiť investície medzi rôzne druhy aktív alebo rôzne trhy s cieľom znížiť riziko. Namiesto toho, aby investor vložil všetky svoje peniaze do jedného typu aktív alebo na jeden trh (napr. len do akcií jedného sektora alebo jednej krajiny), diverzifikuje svoje portfólio tak, aby mal podiely v rôznych oblastiach. To znamená, že ak jedna investícia zlyhá alebo výrazne klesne, ostatné aktíva v portfóliu môžu tento pokles čiastočne alebo úplne kompenzovať.

Chcete získať zadarmo tipy na zaujímavé akcie?

Odoberajte pravidelný týždenný akciový newsletter Breakout Trader. Každý týždeň tip na obchodovanie štyroch svetových akcií.

Hlavným cieľom diverzifikácie je minimalizovať vplyv nepriaznivých udalostí na určitom trhu alebo v určitom sektore na celkovú výkonnosť portfólia. Diverzifikované portfólio má preto väčšiu šancu na stabilné a vyvážené výnosy, pretože jeho hodnotu neurčuje úspech alebo neúspech jednej investície, ale niekoľko rôznych zložiek, ktoré sa správajú rôzne v závislosti od trhových podmienok.

Nezabúdajte však, že samotná diverzifikácia nemôže zabezpečiť úplne bezrizikovú investíciu. Rozloženie investícií do rôznych tried aktív, sektorov alebo regiónov síce výrazne znižuje riziko, ale nikdy ho úplne neodstráni.

Ako diverzifikovať svoje portfólio?

Diverzifikáciu portfólia možno dosiahnuť viacerými spôsobmi a prístupmi. Investície možno rozložiť do rôznych tried aktív, sektorov, regiónov a rôznych obchodných štýlov. Niektoré z nich vám predstavíme:

Diverzifikácia rizika v rôznych triedach aktív:

Tento prístup zahŕňa rozloženie investícií do rôznych investičných nástrojov, ako sú akcie, dlhopisy, nehnuteľnosti alebo komodity. Každá trieda aktív má iné výnosy a riziká, a preto reaguje na zmeny na trhu odlišne.

Diverzifikácia rizika v rámci triedy aktív:

Diverzifikácia je možná, aj keď investujete napríklad len do cenných papierov. Napríklad v rámci akcií môže investor alokovať prostriedky medzi rôzne sektory (technológie, zdravotníctvo, financie) alebo rôzne regióny (USA, Európa, Ázia).

Diverzifikácia podľa geografického regiónu:

Alokáciou do globálnych investícií môžete znížiť svoju expozíciu voči hospodárskym výkyvom v jednej krajine. Globálna diverzifikácia chráni portfólio pred prípadnými regionálnymi problémami.

Diverzifikácia podľa investičného štýlu: Niektoré akcie môžu byť rastové, zatiaľ čo iné môžu byť hodnotové alebo defenzívne. Rozloženie portfólia medzi rastové a hodnotové akcie alebo krátkodobé a dlhodobé investície pomáha znížiť riziko.

Výhody diverzifikácie rizika

Nevýhody diverzifikácie portfólia

Kedy môže byť diverzifikácia zbytočná?

Nadmerná alokácia aktív môže viesť k tomu, že sa portfólio začne ťažko spravovať a nebude prinášať žiadne podstatné výhody. Nadmerná diverzifikácia môže zvýšiť zložitosť a náklady bez výrazného zníženia rizika.

Môže sa tiež stať, že pridanie príliš veľkého počtu bezpečných alebo málo výkonných aktív zníži celkovú výkonnosť portfólia, najmä ak je cieľom rastová stratégia. Nadmerná diverzifikácia potom môže byť na úkor dynamických aktív, ktoré majú vyšší potenciál výnosu.

Investori tiež niekedy môžu pridávať nové investície bez podrobnejšej analýzy, čím skutočne neprispievajú k lepšiemu rozloženiu rizika alebo výnosu. Takáto diverzifikácia môže zahŕňať aktíva, ktoré sú vysoko korelované, a preto príliš neprispievajú k stabilite portfólia.

Stanovenie investičných cieľov a tolerancie rizika

Pred prijatím akéhokoľvek finančného rozhodnutia by ste si mali najprv ujasniť svoje krátkodobé a dlhodobé investičné ciele a celkovú toleranciu rizika. Zhodnoťte, či uprednostňujete stabilné, ale nižšie výnosy, alebo ste ochotní podstúpiť väčšie riziko za potenciálne vyššie výnosy.

Význam prehodnotenia portfólia

Prehodnotenie portfólia je proces, ktorý zahŕňa (ak je to možné) pravidelné prehodnocovanie a úpravu alokácie investícií s cieľom zabezpečiť, aby portfólio naďalej spĺňalo investičné ciele, rizikový profil a aktuálne trhové podmienky.

Diverzifikujte svoje portfólio cez LYNX

Online broker LYNX umožňuje svojim klientom nakupovať a predávať akcie priamo na hlavných svetových akciových trhoch. Okrem amerických búrz NYSE a Nasdaq máte prístup aj na európske burzy, ako sú BCPP (Pražská burza cenných papierov), Xetra, Frankfurtská burza a mnohé ďalšie. Obchodovať môžete aj na burzách v Kanade, Číne, Austrálii a celkovo na viac ako 150 burzách v 33 krajinách.

LYNX pre svojich klientov poskytuje pokročilé platformy LYNX+ a TWS (Trader Workstation) s nástrojmi na obchodovanie s akciami, futures, opciami a a ďalšími inštrumentmi.

Prečítajte si tiež:

Akcie ropy 2024: Spoznajte výhody a riziká ropných akcií

Dividendové ETF a ich špecifiká: Spoznajte FGEQ

Cena zlata na maximách. Aký bude vývoj ceny zlata v roku 2025?

Stabilné akcie: Objavte špecifiká akcií etablovaných společnosti

Ďalšie použité zdroje:

LYNX: Diverzifikace portfolia: Jak snížit investiční riziko? (13. 11. 2024); lynxbroker.cz/investovani/trading/risk-money-management/diverzifikace-rizika/